2016年對(duì)P2P行業(yè)來說是嚴(yán)峻的一年，特別是e租寶、泛亞出事以后，對(duì)整個(gè)行業(yè)造成了非常不利的影響；同時(shí)，中國經(jīng)濟(jì)處于轉(zhuǎn)型期，最困難的時(shí)候恐怕剛剛開始，“資產(chǎn)荒”成互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展行業(yè)最大瓶頸，如何在這種嚴(yán)峻形勢下生存、發(fā)展，是每位從業(yè)者都必須思考的問題。

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)要在2016年生存、發(fā)展下來，首先要修煉內(nèi)功，最重要的就是做好風(fēng)控。先說說P2P行業(yè)在風(fēng)控方面存在的一些問題。

先從宏觀方面入手，存在兩個(gè)問題。

從風(fēng)控模式上分析，很多平臺(tái)直接照搬銀行的風(fēng)控模式，導(dǎo)致“水土不服”。為什么這么說呢？

P2P平臺(tái)的風(fēng)控核心人員，多有銀行信貸從業(yè)背景，因此大多直接照搬銀行的風(fēng)控模式。但有一點(diǎn)，P2P的客戶和銀行客戶資質(zhì)是不同的，在對(duì)借款者還款意愿控制方面，銀行顯然有著絕對(duì)優(yōu)勢。

只要分析一下貸款條件，就不難發(fā)現(xiàn)銀行門檻是很高的，必需有抵押；就算是信用貸，大多數(shù)銀行也需要抵押，或者通過消減信用額度等方法，降低借款者違約可能，這些對(duì)于P2P平臺(tái)來說，顯然是不現(xiàn)實(shí)的；所以照搬銀行風(fēng)控模式，往往造成大量借款申請(qǐng)被拒，沒有借款人，平臺(tái)也就無法正常開展業(yè)務(wù)。因此參考銀行風(fēng)控模式，制定適合自己平臺(tái)特色的風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)，這是第一點(diǎn)。

第二，從平臺(tái)經(jīng)營、發(fā)展角度看，很多平臺(tái)面臨投資方壓力。盈利先放在一邊，必須迅速把規(guī)模做大，才能保證后續(xù)的各輪融資，那么嚴(yán)格執(zhí)行風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)和迅速做大規(guī)模，這兩個(gè)是有矛盾的，想在中間找到平衡有很大難度，這是宏觀層面的問題。

接下來再說說微觀層面。

首先是人的問題，從業(yè)人員水平參差不齊，有些風(fēng)控人員只有理論知識(shí)，缺少實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。

舉個(gè)例子，如果對(duì)客戶存疑，肯定要實(shí)地走訪。假設(shè)房子不是客戶自己的，你怎么發(fā)現(xiàn)？有經(jīng)驗(yàn)的風(fēng)控人員，通過幾個(gè)簡單的問題就能看出一些端倪。比如一進(jìn)門就問客戶，您家電話多少？（等客戶說完后）我得用您座機(jī)給公司回個(gè)電話，證明來您這里實(shí)地走訪了；再比如問客戶您這邊哪有自由市場？走訪完我正好去買個(gè)菜，看客戶對(duì)小區(qū)周邊環(huán)境是否了解；再比走訪完后，說我們還得去您工作單位再實(shí)際了解下，從您家坐車怎么過去，看客戶對(duì)附近交通的了解情況？諸如此類的問題，從客戶的眼神、舉止、語速變化來觀察是否說謊，這些都需要長期的實(shí)踐積累。

第二，風(fēng)控人員的專業(yè)能力，特別是學(xué)習(xí)能力，這也是非常重要的。目前P2P行業(yè)面臨資產(chǎn)荒，平臺(tái)要想生存就必須不斷拓展新業(yè)務(wù)，這對(duì)風(fēng)控人員提出了更高的要求。快速了解新的業(yè)務(wù)模式，新模式存在哪些風(fēng)險(xiǎn)、如何應(yīng)對(duì)、貸前調(diào)查和貸后管理需要注意什么，發(fā)生逾期或者壞賬追償?shù)耐緩健r(shí)間成本、人力成本等等，這些都需要考慮進(jìn)去，并迅速制定出操作流程和執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)。如果還抱著以不變應(yīng)萬變心態(tài)，很難在激烈的市場競爭中生存。

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)怎樣做好風(fēng)控呢？

第一，風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金規(guī)模要與平臺(tái)待收相匹配。差不多每個(gè)平臺(tái)都有風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，規(guī)模少的幾百萬，多的幾千萬甚至上億，那么風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金多少才合適呢？這和平臺(tái)的待收余額有很大關(guān)系。假設(shè)某平臺(tái)待收5000萬，風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金需要多少呢？10%可以作為一個(gè)界限，之后根據(jù)實(shí)際情況上下浮動(dòng)；如果某一階段平臺(tái)抵押標(biāo)多，比例可以適當(dāng)下調(diào)，比如8%；如果某一時(shí)期信用標(biāo)多，那么就需要適當(dāng)上浮，比如12%、13%。

另外，風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的流動(dòng)性也是需要考慮問題，最好是活期存款。

第二，信審體系不斷創(chuàng)新，特別是利用大數(shù)據(jù)，科學(xué)、客觀的評(píng)估借款人，給出信用額度和借款利率。舉個(gè)例子，阿里小貸，利用客戶在阿里巴巴積累的海量數(shù)據(jù)，通過計(jì)算機(jī)對(duì)客戶進(jìn)行信用評(píng)估，幾分鐘就能決定信用額度和利息，且不良率非常低，單筆信貸操作成本僅只有幾塊錢，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于銀行的成本。

第三，嚴(yán)選擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行合作。每家平臺(tái)都會(huì)選擇擔(dān)保公司合作，那么選擇擔(dān)保公司，特別是融資新?lián)９?，需要那些問題呢？首先查擔(dān)保公司的備案信息和證照，有無不良記錄；其次是經(jīng)營業(yè)務(wù)方面的審核，擔(dān)保公司是不能吸儲(chǔ)、放貸（直接或委托都不可以）的，如果合作的擔(dān)保公司兼營吸儲(chǔ)放貸業(yè)務(wù)，那必須要小心了；接下來查人員資質(zhì)，比首席合規(guī)官和首席風(fēng)險(xiǎn)官，必須取得律師或注冊(cè)會(huì)計(jì)師等相關(guān)資格；最后查業(yè)務(wù)是否合規(guī)，按規(guī)定融資性擔(dān)保公司不能為母公司或子公司提供融資性擔(dān)保，如果有擔(dān)保公司這樣做了，那趁早舉報(bào)吧。

第四，嚴(yán)格控制抵押資產(chǎn)質(zhì)量和擔(dān)保措施安全性。使用資產(chǎn)進(jìn)行抵押貸款，門檻較高，也把相當(dāng)一部分不合格的貸款人擋在了門外，安全性較高，也是傳統(tǒng)、安全系數(shù)較高的風(fēng)控措施。但抵押資產(chǎn)的質(zhì)量是必須考慮的問題，當(dāng)發(fā)生壞賬時(shí)，能否快速變現(xiàn)、足額償付？比如抵押用的房產(chǎn)必須是一線城市房產(chǎn)，貸款人必須擁有注冊(cè)企業(yè)，授信額度控制在資產(chǎn)估價(jià)七成內(nèi)等等。

第五，合理降低借款人還款壓力，控制了資金風(fēng)險(xiǎn)。比如針對(duì)小額信貸用戶，要求借款人按月還本付息，這樣還款壓力就比到期一次性償還要小，也能有效控制風(fēng)險(xiǎn)。

第六，運(yùn)用各種技術(shù)手段，保證交易安全和用戶信息安全。用戶注冊(cè)、投資，借款人還款，這些操作都是在網(wǎng)上進(jìn)行的，信息安全、交易安全就非常重要。有些不規(guī)范的平臺(tái)，隨便買個(gè)系統(tǒng)，或者花很少的錢從請(qǐng)人開發(fā)一套平臺(tái)，沒有進(jìn)行測試就上線，這樣用戶信息一旦被泄露，后果不堪設(shè)想。

因此從平臺(tái)安全出發(fā)，本著對(duì)用戶負(fù)責(zé)的態(tài)度，交易系統(tǒng)必須是自主研發(fā)、并配有專門的技術(shù)保障團(tuán)隊(duì)，這是最起碼的。

從業(yè)務(wù)層面看網(wǎng)貸平臺(tái)如何筑起風(fēng)控墻

先說說車貸，也是目前最受投資人青睞的產(chǎn)品，講講他的風(fēng)控要點(diǎn)。

首先、授信要做到“看車更要看人”。除了對(duì)車輛進(jìn)行必要的審核，包括手續(xù)、車況、違章紀(jì)錄、保養(yǎng)情況等；對(duì)借款人也需要進(jìn)行必要的審核，特別是資信方面的審核，如工資流水、征信報(bào)告等等，也是必不可少的。

第二、多渠道核實(shí)做到“人車匹配”。我們?cè)诤藢?shí)車輛情時(shí)，除了通過網(wǎng)絡(luò)、電話查詢車輛的基本信息，或者與車主面談、核實(shí)基本情況外，如果感覺客戶風(fēng)險(xiǎn)較高，或者貸款額度較大，可以進(jìn)行家訪、或者到借款人工作單位進(jìn)一步了解情況。

第三、以制度、系統(tǒng)防范操作風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)。車貸系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)比如車輛貶值、如果貸款期限過長，新車型推出后，抵押車輛的價(jià)值低于未還款金額，那貸款人未約的可能性就比較高；道德風(fēng)險(xiǎn)比如員工收了貸款人的好處，收了有問題的車輛，搞不好平臺(tái)就成了接盤俠。所以，需要建立標(biāo)準(zhǔn)化作業(yè)流程，比如車輛價(jià)值評(píng)估，無論是聘請(qǐng)?jiān)u估師或委托第三方機(jī)構(gòu)進(jìn)行評(píng)估，最后都要出具《評(píng)估報(bào)告》，以便隨時(shí)核查；每步都要有人專人監(jiān)督負(fù)責(zé)，降低風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)提高審核效率。

第四、建立貫穿貸前、貸中、貸后的常態(tài)化稽核體系。貸前、貸中、貸后管理是一個(gè)完整的體系，貸前的重點(diǎn)是審核借款人的還款能力、評(píng)估還款意愿，貸中的重點(diǎn)是對(duì)可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，貸后的重點(diǎn)除了督促客戶及時(shí)還款，對(duì)平臺(tái)而言更是難得營銷機(jī)會(huì)，優(yōu)質(zhì)借款人是稀缺資源，千萬不要讓客戶消失。

貸前、貸中、貸后，每步都有很多工作要做，就需要有專人負(fù)責(zé)，并且要定期核查。

第五、利用技術(shù)手段加強(qiáng)車輛管控。這塊主要針對(duì)車輛抵押，必須裝GPS，以便隨時(shí)了解車輛位置；一旦車輛駛離指定區(qū)域，馬上聯(lián)系借款人核實(shí)情況。一般安裝GPS時(shí)，都會(huì)要求客戶回避，防止客戶私自拆卸后安裝到別的車輛上。

第六、多種催收方式綜合運(yùn)用，保證借款人按時(shí)還款。

最后說說抵押、質(zhì)押車輛快速處置。車輛抵押登記、過戶手續(xù)（質(zhì)押時(shí)）、保險(xiǎn)變更、這些手續(xù)在放款前必須辦好；最好和固定的二手車經(jīng)銷商合作，由他們提供車輛評(píng)估、協(xié)助辦理抵押登記、車輛變現(xiàn)等一條龍服務(wù)。

說完了車貸，接下來說說房貸。房貸風(fēng)控的重點(diǎn)是房屋產(chǎn)權(quán)方面的問題，因?yàn)榉课莓a(chǎn)權(quán)存在瑕疵，直接影響追償。下面幾類是需要大家注意的

第一，房產(chǎn)抵押前，存在司法或行政限制。怎么理解呢？司法限制，比如房屋抵押前被法院查封了、或者存在產(chǎn)權(quán)方面的糾紛；行政限制，比如房屋屬于違章建筑，或者有過交易備案，但未撤銷。存在什么風(fēng)險(xiǎn)呢？一是P2P平臺(tái)可能自動(dòng)喪失對(duì)該房屋的處置權(quán)；二是，延遲了處置期限，或者不能確定何時(shí)處置完畢，這樣平臺(tái)即便墊付資金，但遲遲不能收回，增加了流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

第二，謹(jǐn)慎處理“劃撥”性質(zhì)的抵押借款申請(qǐng)。這又怎么理解呢？在我國獲得土地使用權(quán)有兩種形式，出讓和劃撥。我們購買商品房，土地性質(zhì)屬于出讓，可以抵押、出租或者轉(zhuǎn)讓，但是劃撥性質(zhì)的土地，除非特殊情況（比如農(nóng)村集體土地，補(bǔ)交土地使用權(quán)出讓金），原則上不能抵押、出租或者轉(zhuǎn)讓。最常見的是小產(chǎn)權(quán)房，工廠廠房等。

第三，二次抵押的房產(chǎn)。在法律上說，二次抵押是合法的，它的風(fēng)險(xiǎn)再于P2P平臺(tái)沒有優(yōu)先受償權(quán)，可能得不到或者不能得到全額賠償。

舉個(gè)例子，借款人將自己的房子抵押給某小貸公司，獲得150萬借款；然后在P2P平臺(tái)上二次抵押，獲得50萬貸款；假設(shè)借款人違約，房屋處置完獲得180萬，根據(jù)優(yōu)先受償原則，小貸公司150萬賠償，而P2P平臺(tái)只能獲得30萬賠償。

第四，謹(jǐn)慎對(duì)待“唯一住房”抵押貸款申請(qǐng)。如果抵押房屋屬于借款人生活必需的住房，比如父母、妻兒都住在里面，法院是不會(huì)拍賣或抵債的，房子沒了你讓人家住哪兒??？這類房產(chǎn)在處置上比較麻煩，比如平臺(tái)得幫著借款人進(jìn)大換小、租房等，解決居住問題候才能處置。當(dāng)然，不是說唯一住房的抵押貸款不能做，但是利息肯定要高于普通的房屋抵押貸款，而且要慎重。

第五，房產(chǎn)抵押的貸后管理。貸后管理可以從人、物兩個(gè)層面進(jìn)行。人的管理，包括借款人是否按還款計(jì)劃按時(shí)還款、信用記錄的變化情況（定期提供工資流水、信用卡還款記錄等）、有沒有出現(xiàn)可能影響還款的因素（比如借款人換工作）、借款人對(duì)房屋使用情況（是自住還是已經(jīng)出租）等。

物的管理，即抵押房產(chǎn)的情況。包括證照（房屋所有權(quán)證、他項(xiàng)權(quán)證）保管情況或是否及時(shí)入庫、是否需要對(duì)房屋價(jià)值重新評(píng)估等等。

最后，再說說信用貸的風(fēng)險(xiǎn)控制。

先說說個(gè)人信用貸款。

個(gè)人信用貸款風(fēng)控，首先要構(gòu)建一套科學(xué)的個(gè)人信用評(píng)價(jià)體系。以常見的評(píng)分制為例，主要考察三個(gè)方面：一、借款人基本情況，包括工作經(jīng)歷、工作單位、家庭狀況等；二、信用情況，根據(jù)借款人提供的個(gè)人征信報(bào)告、工資流水、信用卡還款記錄等進(jìn)行綜合評(píng)分；三、加減分調(diào)整，比如借款人有一筆信用卡透支的記錄，但在規(guī)定時(shí)間內(nèi)全額歸還，就可以加分，反之則減分等，最后給出一個(gè)綜合的評(píng)分，決定是否受理申請(qǐng)。

接下來對(duì)貸款用途進(jìn)行審核。比如貸款用途是裝修，那么能否提供裝修合同、房產(chǎn)證等；用途是生產(chǎn)經(jīng)營，需要提供必要的往來業(yè)務(wù)證明，比如合同、發(fā)票、銀行流水等，以便對(duì)業(yè)務(wù)真實(shí)進(jìn)行核實(shí)。

前面工作完成后，就需要決定授信額度了。額度控制有兩個(gè)維度，一是對(duì)總體額度的控制，比如借款人在本平臺(tái)或其他平臺(tái)有過貸款，且尚未結(jié)清，如果總額的超過警戒線，就有必要降低或停止對(duì)其貸款，防止借款人借新還舊帶來的風(fēng)險(xiǎn)；二是對(duì)單筆貸款額度進(jìn)行控制，根據(jù)客戶的收入、資產(chǎn)情況、信用情況綜合評(píng)判。

另外選擇跟有實(shí)力的擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，也是降低貸款風(fēng)險(xiǎn)的必要手段，關(guān)于擔(dān)保機(jī)構(gòu)選擇前面已經(jīng)說了，這里就不再展開了。

接下來再說說企業(yè)信用貸款，特別是中小企業(yè)、小微企業(yè)的信用貸款，風(fēng)險(xiǎn)控制方面一直是個(gè)難題。

先說說中小企業(yè)、小微企業(yè)存在哪些風(fēng)險(xiǎn)。首先是企業(yè)的隱形負(fù)債，特別是法人、股東的個(gè)人融資行為，無法從企業(yè)相關(guān)的財(cái)務(wù)報(bào)表中發(fā)現(xiàn)；第二，企業(yè)人員流動(dòng)性大，生產(chǎn)經(jīng)營不穩(wěn)定；第三，第一還款來源偏弱，過于依賴大企業(yè)的銷售渠道，資金流動(dòng)性很容易出現(xiàn)問題，抗風(fēng)險(xiǎn)能力差；第四，生產(chǎn)原料和人力成本持續(xù)上漲；第五，外貿(mào)因素影響，包括人民幣持續(xù)升值、出口退稅政策調(diào)整壓縮企業(yè)利潤空間。

因此，企業(yè)信用貸風(fēng)險(xiǎn)控制，也需要從這幾方面切入。首先是企業(yè)法人，他的品德素質(zhì)如何，對(duì)企業(yè)而言非常重要。前幾年南方地區(qū)出現(xiàn)的企業(yè)主跑路潮，一拍屁股走人賴賬；因此要重視企業(yè)法人信息收集工作，并作為是否受理貸款申請(qǐng)的先決條件，對(duì)那些品行不端的企業(yè)，即使看起來再安全，也列入重點(diǎn)監(jiān)控對(duì)象。

第二，通過“曲線”策略了解企業(yè)隱性負(fù)債情況。隱性負(fù)債很難發(fā)現(xiàn)，但并不是無跡可尋，通過綜合分析周邊企業(yè)、同類型企業(yè)的資金流向，不難發(fā)現(xiàn)一些跡象、某些共性，從而對(duì)貸款企業(yè)隱形負(fù)債情況做出判斷。

第三，全面了解企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況。比如企業(yè)產(chǎn)品是否滯銷，庫存和應(yīng)收賬款變化情況、流動(dòng)資金變化情況等等，做好監(jiān)測工作，時(shí)時(shí)把握企業(yè)動(dòng)態(tài)，及時(shí)預(yù)警并采取對(duì)策。

第四，考核企業(yè)還款來源。貸款前，要對(duì)企業(yè)的盈利能力進(jìn)行全面調(diào)查分析，確定其正常的還款來源有哪些，是否穩(wěn)定，為貸款償還提供有力保障.

第五，靈活控制放貸的節(jié)奏。企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營具有一定的周期性，對(duì)資金的需求也不同。采用流動(dòng)資金循環(huán)貸款的模式，能有效降低企業(yè)融資成本，也便于平臺(tái)風(fēng)控人員工作，節(jié)省時(shí)間和人力成本。